远洋地产发债利率创新低 积极布局玩转资本金融市场

　　对于房地产市场来说，今年利好消息不断。

　　近期，多地公积金迎来调整。另外，“限购令”取消、降息、房贷优惠加大以及购房税收减免等多重政策利好，也加大了消费者的购房信心。对开发企业的利好不仅于此，国内的融资渠道也悄然打开。

　　就在近日，就有6家大型房企发布了融资公告，抛出自己的融资计划。

　　8月17日远洋地产发布公告，正式推出100亿元国内公司债融资计划。8月18日成功发行首期总值为人民币50亿元的公司债券，其中，总额20亿元的5年期公司债券，息率为3.78%;15亿元的7年期公司债券，息率为4.15%;另有总额15亿元的10年期公司债券，息率为5%。

　　境内、国际评级均获“高分”

　　房地产是资金密集型行业，融资利率决定开发成本。

　　住建部住房政策专家委员会副主任顾云昌表示，以国内开发贷为例，加上各种管理费用，一些信誉好的上市公司，能拿到8%的利率就不错了。

　　这虽然是远洋地产首次发行国内人民币公司债，值得注意的是，而此次发债创下了地产行业国内公司债发行的利率新低。

　　通常利率水平低于4%就被归为低利率的行列。远洋地产此次发债，其中5年期债券票息仅为3.78%，较之此前的最低票息，再度拉低了近15个基点，较之同期限银行贷款利率5.4%低了足足162个基点。

　　远洋地产为何能拿到如此低成本的融资，一位业内人士一语指出，“因为(远洋地产)具备较高的评级。”

　　据了解，境内评级机构中诚信证券，将发行人远洋地产的信用评级列为AAA，这已是企业境内评级的最高级别，基于本次债券的信用等级亦同为AAA评级。

　　除境内评级外，在国际评级方面远洋地产也颇受青睐。就在2014年7月中旬，惠誉、穆迪、标普三大国际权威评级机构分别发布了对远洋地产公司主体“BBB-”、“Baa3”、“BBB-”的投资级评级结果，并给予了“稳定”的未来展望。

　　虽然国内和国际对公司评级侧重点不一样，但目前在境外能达到“投资级”的中国地产企业也就在十来家，这让远洋地产一下子就晋升到前十之列，公司的融资成本，因为这个评级进入了行业的第一梯队。

　　据了解，2014年的7月和2015年的1月，远洋地产连续发了两期各12亿美元债券，累计有24亿美元。其中，2014年发行的这批创下当年中国地产行业美元债发行的最大规模，也是整个中国房地产行业历史上最大规模的美元债首次发行。“因为这个评级每年都会向全世界公布，让远洋地产的国际信誉和市场形象有了很大提升，对拓展我们境内外融资渠道也有很大帮助。”远洋地产相关负责人表示。

　　大股东强力支持

　　占尽地利，仍离不开天时和人和。

　　6月以来，A股市场持续跌停，大量资金从股市撤离，并迅速涌入债券市场，令资金量持续放大，也造成国内公司债利率的持续下行。